Instrumentos financieros y tasas de interés

De lo que interesa a una institución financiera y de las actividades que pueden realizar; para ejecutarlas y considerarlas en su plan operativo se debe tener instrumentos financieros, los mismos que son productos y servicios que se ofrecen en un mercado financiero.

Clases de instrumentos financieros, los dividiremos en activos y pasivos (por similitud contable).

 

Instrumentos financieros activos

Los principales de la colocación de fondos, es mediante préstamos o inversiones; contablemente se utilizan los grupos 12 Operaciones Interbancarias. 13 Inversiones y 14 Cartera de Crédito; a cambio de ello se entrega normalmente dinero (efectivo = de disponibilidad inmediata); la tasa de interés es alta y se le conoce como tasa de interés activa.

 

Instrumentos financieros pasivos

Los instrumentos para tomar fondos es mediante atracción o captación; contablemente se utilizan los grupos: 21 Obligaciones con el público, 22 Operaciones interbancarias, 23 Obligaciones inmediatas, 24 Aceptaciones en circulación,  26 Obligaciones financieras, 27 Valores en circulación y 28 Obligaciones convertibles en acciones y aportes para futura capitalización; la tasa de interés es baja  y se le conoce como tasa de interés pasiva.

Demostrándose que existen más instrumentos financieros pasivos que activos; ya que todas las instituciones financieras están buscando dinero barato.

La diferencia entre la tasa activa y la tasa pasiva de denomina diferencial de tasas; se la obtiene de restar la tasa de interés que cobran los bancos por préstamos a clientes menos la tasa de interés que pagan los bancos comerciales  por los depósitos a la vista.

 

Ecuación de las tasas de interés:
Tasa activa  =	Tasa pasiva + Gastos operativos + Ganancia + Encaje promedio del sistema + Componente inflacionario + Componente de riesgo